田庆军：以新能源为底色的新工业体系呼之欲出
第一， 风电迈入3.0时代。双碳时代，风电的进化速度可以说是“遥遥领先”。我们这个行业一个季度发生的变化，相当于别的行业一年。我们认为2015年之前的中国风电是1.0时代，风机基本上是简单的系统集成，合作方式也非常单一，就是简单的买卖。从2015年到2021年，是中国风电的2.0时代，这个时期风机的自研和国产化加速，行业合作模式开始变得立体和多元，典型的特点就是带解决方案招标，开发商从关注风机过渡到关注度电成本。从2022年开始，风电进入3.0时代。今天的风电行业，无论是产品开发、合作生态，还是消纳机制、商业模式，都在迎来新一轮系统性升级：海陆机组快速迭代，功率大型化势不可挡，“三北”陆上单机容量现已进入10MW时代，中高速风区海上风机功率奔向20MW；产品开发从模块复用，到平台规划，再到货架式开发，平台化、标准化、数字化程度大步提升；整机厂家向产业上游延伸，大部件自研自制、产业链垂直整合渐成趋势；风电合作从单一维度的买卖关系，变得越来越立体，资源联合竞配把政府的诉求也纳入进来，形成投资、产业和市场的共赢；风电消纳从单纯上网，变为“多条腿走路”，行业企业积极探索因地制宜的源网荷储模式，零碳产业园开始出现、绿电制氢成为新风口，为风电消纳提供了空间巨大的新载体、新场景。
第二，储能价值开始凸显。市场化是储能高质量发展的必由之路。从国家到地方，各级政府纷纷出台激励政策，明确储能“新型电力系统重要组成部分”的身份定位，努力为储能营造市场化发展环境。与此同时，储能本身的技术进步使得度电成本快速下降，目前已逼近2毛钱，未来有望降到1毛钱——储能从“装起来”到“用起来”，正在向“赚起来”发展。不断深入的电改，将进一步解锁储能的市场潜力，现在无论源网侧大储还是工商业储能，盈利能力都是历史最高水平。用不了多久，储能将和风、光一样，成为中国第三类新能源资产，开发商提前布局卡位，才能赢得发展先机。随着中国快速全面开放电力现货市场，风光发电收益会受到巨大挑战。首先是光伏，由于发电同时率太高，电价一定会大幅降低，其次是风电，由于波动性和间歇性太强，电价也是下行趋势。最大的受益者是储能，其次是火电。所以，未来也许风光发电都不怎么赚钱，反而是储能最赚钱。不过我们也想提醒一下行业，目前储能过热，产能严重过剩，企业良莠不齐，价格过度内卷，为未来埋下不小的安全隐患。我们呼吁大家还是要和有一定产业规模和研发实力的企业合作，关注合作伙伴全生命周期的价值创造。
第三，“走出去”是共同刚需。当生产力蓬勃发展，我们需要更多的生产资料和更大的市场。中国出口“新三样”是光伏、电池和新能源汽车，都是新能源产品，未来很快还会有风机和储能。过去十多年，中国无论是风机装备制造企业还是风电开发企业，都曾尝试走出国门，但因为种种原因不是很成功，大部分项目都“交了学费”。而今的中国风电迈出国门可以说是“万事俱备，正当其时”。一是产品硬实力、竞争力提升，海陆大型化、智能化引领全球，度电成本优势突出，让“走出去”成为现实。全球最大的海陆机组在中国，全球最长的叶片应用在中国，全球最大的齿轮箱主轴承在中国，全球最高的塔筒也在中国，中国制造的风机产品只有国外一半的成本，2020、2021年曾制约海上发展的核心部件主轴承，国产化程度已经大幅提升；二是市场为了对冲价格内卷和消化产能，需要更多不一样的市场。中国目前一千瓦风机大概200美金，中东北非印度大概400美金，拉美大概600美金，地区价格、利润差异很大；三是为了融入全球供应链，确保未来供应链安全稳定，推动国内产业链向全球化、高端化进化，中国风电要承担起全球风电发展的重任，不能只考虑国内，还要考虑未来若干年全球风电供应链的安全可持续；四是人才国际化的需要，打通国际国内双循环，服务国际带动国内，风电未来的发展需要越来越多跨领域的技术和人才，我们需要全球各行业精英为我们所用；五是为了践行国家“一带一路”倡议，履行企业社会责任。
田庆军认为，基于以上判断，未来新能源行业将出现三大发展趋势：
第一，新能源+化工成为主流方向。今年国内风光新增装机容量会超过2.5亿千瓦，电网无法在短期内消纳如此之多的增量绿电，新能源迫切需要打破上网天花板，出路在哪里？成本造就新商业模式，随着新能源度电成本快速下探，风光电解水制氢的成本竞争力浮现，基于绿氢特性衍生出的三大应用场景——新化工、长储能、深脱碳，将成为破题之策。从目前国内投资数千亿布局的近300个绿氢项目来看，化工对绿氢的需求量最大、技术路线最成熟、应用场景最广，叠加碳成本的加持，绿色化工会成为行业追逐的新目标。先说新能源＋新化工。未来平价乃至廉价绿氢将取代灰氢，成为主流氢源，并大规模“绿化”传统化工、焦化钢铁、农业化肥等化工领域。预计2030年碳达峰后，绿色化工每年对绿氢的需求量在1亿吨以上；再说新能源+长储能。随着度电成本大降，绿氢及其衍生物可以充分释放氢能长距长时储能的优势，开启一个万亿规模新产业，帮助新能源克服间歇性、波动性、随机性缺点。得到氢储能反哺的新能源会完全打破电网消纳的掣肘，进入一个全新的黄金时代；最后新能源+深脱碳。仅以交通领域为例，全球交通领域碳排放占比接近15%，其中数量不足10%的大型交通工具如飞机、船舶、卡车，贡献了超九成碳排量，深脱碳只有绿色燃料一条路——零碳的氢燃料，以及平价绿氢衍生出的绿氨、绿醇、绿色航空燃油是最优选择。“电动小型+氢动大型”将是人类交通业的未来形态，预计这个拐点会出现在2030年左右。
第二，零碳凝聚行业力量。全行业脱碳助推新能源开发全面爆发。从全球贸易来看，欧洲碳关税为各行各业脱碳提出了成本要求，按照无免费配额、考虑间接排放，以及欧盟碳价80欧元/吨、中国碳价80元/吨计算，出口欧盟的每吨粗钢成本将增加1000元以上、每吨原铝成本将增加7000元以上，绿电替代将成为降低碳关税最具竞争力的途径之一；从企业发展来看，ESG已经成为全球投资者共同关注的重要议题，监管的变化以及企业长期可持续发展的诉求，让各行各业必须关注自身的绿色形象。截至目前，标普500中超过95%的公司、中国近1800家A股上市公司都在发布或披露ESG相关报告，我们身边的能源、服装、餐饮、消费品等各行各业头部企业，很多都开始自愿发布碳中和报告，通过使用绿电或购买绿证等方式履行企业社会责任；从电力市场来看，工商业电价的高企使得各行各业就近选择廉价绿色电力。自2021年起，全国分布式光伏新增装机开始超过集中式光伏。随着今年10月分散式风电项目电力业务许可的全面豁免，分散式风电装机也将迎来大幅增长。目前山东省已全面放开分散式风电的发展，预计全国全面放开指日可待。
第三，新能源推动新工业。能源是工业的血液，历史经验告诉我们，每一次能源革命都将带来工业革命，对比过往基于化石能源的能源变革，新能源兼具绿色、廉价、平等的独有特性，将加速新工业体系的质变。在这个过程中，伴随着新型电力系统加快构建和电力体制改革走深走实，零碳产业园将成为新工业的摇篮。通过零碳产业园，新能源的生产和使用被结合在一起，并在产业园实现高效的能源转换，催生出新型绿色产业形态；通过零碳产业园，绿色能源系统还可以有效叠加钢铁、有色、石化、化工、建材、造纸等行业，推动传统产业转型升级，一个以新能源为底色的新工业体系呼之欲出。
文丨仲新源